一种交易量分配方法、系统、装置及电子设备

技术领域

本发明涉及证券交易领域，具体涉及一种交易量分配方法、系统、装置及电子设备。

背景技术

资产管理机构进行证券投资时，会向券商租用交易单元进行交易。为进一步优化利用券商资源，定期会对合作的券商进行考评，将制定的考评结果作为交易量分配的依据，形成交易量分配预案。交易员根据交易量分配预案，在一个时间周期内，完成交易量分配的策略，使得实际交易量分配结果与分配预案基本一致。交易量分配结果会直接和交易佣金挂钩，所以需要一个智能化的交易量分配策略，确保交易量公平合理的分配，有利于激励券商更好为资产管理机构服务。

这项工作存在三个难点：

一是每日交易量无法事前预估，分配精准度与交易安全性呈天然矛盾；

二是资产管理机构的交易量分配逐步向头部重点合作券商集中，对于每个时间周期内排名靠后的券商，更容易产生分配偏差；

三是在交易量分配预案执行过程中，因盘中交易需求的突发性和难以预测性，实际交易量分配可能出现偏离。

交易员需要日常跟踪统计各服务券商的交易量，通过盘中或盘后切换交易单元的方式，保障交易量分配的合理纠偏。大部分资产管理机构需要交易员每日从交易系统(例如恒生系统)导出数据，手工汇总计算，工作量大并且存在手工操作风险；少数资产管理机构开发交易量统计的系统，支持交易员实时查询当天的交易量，但是仍需手工制定交易单元切换策略，如遇盘中突发交易量暴增的情况，难以快速制定切换策略，导致交易量分配结果不合理，和交易量分配预案产生明显偏离。

发明内容

鉴于现有技术中存在的技术缺陷和技术弊端，本发明实施例提供克服上述问题或者至少部分地解决上述问题的本发明提出了一种交易量分配方法、系统、装置及电子设备，支持自动生成交易单元切换方案，提升交易环节的工作效率，降低手工操作风险。

作为本发明实施例的第一方面，提出了一种交易量分配方法，所述方法至少包括交易量分配策略，所述交易量分配策略包括第一阶段和第二阶段，所述第一阶段预设有第一阶段特殊券商切换方案、第一阶段其他券商切换方案，所述第二阶段预设有第二阶段特殊券商切换方案、第二阶段其他券商切换方案，所述交易量分配策略的执行周期为Tn，在所述第一阶段运行时间达到预设时间后进入第二阶段，和/或所有券商在交易活动中均有交易后进入第二阶段，通过在交易活动中自动触发预设交易量分配策略，按照指定规则自动执行切换方案，实现所有券商交易量分配均衡。

作为本发明实施例的第二方面，提出了一种交易量分配系统，所述系统至少包括交易单元切换方案生成模块；

所述交易单元切换方案生成模块内预设交易量分配方法，在交易活动中所述交易单元切换方案智能生成单元自动触发预设交易量分配策略，按照指定规则自动执行交易单元切换方案。

作为本发明实施例的第三方面，提出了一种装置，所述装置至少包括交易单元切换方案生成端；

所述交易单元切换方案生成端内预设交易量分配方法，用于在交易活动中自动触发预设交易量分配策略，按照指定规则自动执行交易单元切换方案。

作为本发明实施例的第四方面，提出了一种电子设备，包括：存储器、处理器以及计算机程序，所述计算机程序存储在所述存储器中，所述处理器运行所述计算机程序执行交易量分配方法，和/或，运行交易量分配系统。

本发明实施例能够至少部分实现如下技术效果：

本发明智能化交易量分配策略借助智能化的数据分析手段，从当日有交易的券商列表中选择满足切换条件的券商，从未交易的券商列表中选择最符合交易的券商，两个券商进行交易单元切换，完成交易量分配。通过在某一时间周期内不断的切换，保障在时间周期结束后，实际交易量分配结果和交易分配预案相差无几，保证最终不会出现券商交易量反超上一家的情况，实现交易单元切换方案的系统化管理，明显提升交易过程中的工作效率，显著减少盘中切换交易单元的频率。

本发明的其它特征和优点将在随后的说明书中阐述，并且，部分地从说明书中变得显而易见，或者通过实施本发明而了解。本发明的目的和其他优点可通过在所写的说明书以及附图中所记载的结构来实现和获得。

下面通过附图和实施例，对本发明的技术方案做进一步的详细描述。

附图说明

附图用来提供对本发明的进一步理解，并且构成说明书的一部分，与本发明的实施例一起用于解释本发明，并不构成对本发明的限制。在附图中：

图1为本发明一实施例的第一阶段特殊券商切换方案。

图2为本发明一实施例的第一阶段其他券商切换方案。

图3为本发明一实施例的第二阶段其他券商切换方案。

图4为本发明一实施例的交易量分配系统架构图。

附图说明：

10：交易单元切换方案生成模块，20：交易量统计模块，30：交易量偏离预警模块。

具体实施方式

下面将参考若干示例性实施方式来描述本发明的原理和精神。应当理解，给出这些实施方式仅仅是为了使本领域技术人员能够更好地理解进而实现本发明，而并非以任何方式限制本发明的范围。相反，提供这些实施方式是为了使本公开更加透彻和完整，并且能够将本公开的范围完整地传达给本领域的技术人员。

本领域技术人员知道，本发明的实施方式可以实现为一种系统、装置、设备、方法或计算机程序产品。因此，本公开可以具体实现为以下形式，即：完全的硬件、完全的软件(包括固件、驻留软件、微代码等)，或者硬件和软件结合的形式。

根据本发明的实施方式，本发明公开了一种交易量分配方法，其中，交易量分配的基本单位是交易单元，通过将某一券商所有的交易单元切换到另一券商，实现交易量分配的目的。

所述方法至少包括交易量分配策略，所述交易量分配策略包括第一阶段和第二阶段，所述第一阶段预设有第一阶段特殊券商切换方案、第一阶段其他券商切换方案，所述第二阶段预设有第二阶段特殊券商切换方案、第二阶段其他券商切换方案，所述交易量分配策略的执行周期为Tn，在所述第一阶段运行时间达到预设时间后进入第二阶段，和/或所有券商在交易活动中均有交易后进入第二阶段。

交易量分配策略的执行周期Tn，可以根据所要执行交易量分配策略时间长短进行调整，例如以一个月、一个季度、每半年或一年为执行周期进行交易量的分配；而第一阶段运行时间进入第二阶段的预设时间可以根据执行周期Tn长短、所执行券商的整体情况、盘面资金情况等进行调整，例如以10个交易日、15个交易日、一个月等进行设置。

通过在交易活动中自动触发预设交易量分配策略，按照指定规则自动执行切换方案，实现所有券商交易量分配均衡。

下面参考本发明的若干代表性实施方式，详细阐释本发明的原理和精神。

如图1所示，所述第一阶段特殊券商切换方案，将所有券商基准分配比例降序排列，选择前n家券商为第一阶段特殊券商，剩余券商为第一阶段其他券商，开始进行交易，

具体切换方案包括以下步骤：

S11.判断当前时间是否为执行周期Tn的前Ta个交易日，如果是，则执行S12，如果否，则执行第一阶段其他券商切换方案，其中，Ta时间长度小于预设时间；

S12.随机选取除排序首家外的第一阶段特殊券商作为判断对象，判断该券商累计交易量是否反超上一家券商，如果是，则切换执行第一阶段其他券商切换方案，如果否，则计算该券商前Ta个交易日总交易量，执行S13；

S13.判断该券商前Ta个交易日总交易量是否反超执行周期Tn内总交易量，如果是，按照基准分配比例降序排列向下切换券商，执行第一阶段其他券商切换方案；如果否，则继续交易不切换券商，返回执行S11。

一般情况下，资产管理机构的券商的交易单元、券商数量较多，对于第一阶段特殊券商的选择一般以所有券商数的1/5-1/3进行选择，例如以执行周期Tn为一个季度，共有券商15家进入资产管理，将所有券商基准分配比例降序排列，选择前3家券商为第一阶段特殊券商，剩余12家券商为第一阶段其他券商，分别执行第一阶段不同分配方案，当券商数量、券商基准分配比例等因素发生变化，对于特殊券商的选择比例也可以超过上述比例。

对于Ta个交易日长短的确定，可以根据执行周期Tn长短、所执行券商的整体情况、盘面资金情况等进行调整，例如以3个交易日、5个交易日、7个交易日等进行设定。

另一实施例中，当交易券商为第一阶段其他券商或通过第一阶段特殊券商切换方案切换进入第一阶段其他券商切换方案的券商时，第一阶段其他券商切换方案，如图2所示，

具体切换方案包括以下步骤：

S21.以第一阶段其他券商作为判断对象，判断其累计交易量是否反超上一家券商，如果否，则不切换券商直至出现反超返回执行S21，如果是，则执行S22；

S22.判断上一家券商当日是否有交易，如果否，切换至上一家券商，执行S23，如果是，执行S24；

S23.判断上一家券商累计交易量是否反超上上一家券商，如果是，则切换至上上一家券商，返回执行S23，如果否，则执行S25；

S24.判断该券商反超上一家券商的交易量是否超过预设阈值，如果是，则不切换券商直至交易量超过预设阈值，返回执行S22，如果否，则向下切换券商，执行S25；

S25.判断下一家券商当日是否有交易，如果是，则跳过此券商，向下切换券商，返回执行S25，如果否，则执行S26；

S26.判断下一家券商执行周期Tn内是否有交易，如果是，则计算该券商累计交易量与即将切换的下一家券商的明日交易预估量之和，执行S27，如果否，则切换到该券商；

S27.判断该券商累计交易量与即将切换的下一家券商的明日交易预估量之和是否反超上一家券商的累计交易量，如果否，则切换至该券商，返回执行S22，如果是，则返回执行S25。

其中，预设阈值为动态调整，根据该券商前几家券商的交易量，结合历史决策，取一个金额范围；明日交易预估量同样为动态调整，如果是盘中，该值为前X个小时成交量的平均值；如果是盘后，该值为前X个交易日的平均值。X是通过统计分析算法动态获取。

另一实施例中，当进入第二阶段时，将所有券商按照基准分配比例降序排列，选择第二阶段特殊券商，开始进行交易，

其中，所述第二阶段特殊券商的判断方法为：

S31、选取基准分配比例降序排列位于中位以上的券商作为判断对象；

S32、从判断对象中选取一家券商，计算该券商基准分配比例与上一家券商基准分配比例之差的绝对值是否大于a％，如果是，则执行S33，如果否，则返回执行S32；

S33、计算该券商基准分配比例与下一家券商基准分配比例之差的绝对值是否小于b％，如果是，则确认该券商为第二阶段特殊券商，如果否，则选取基准分配比例降序排列后得到的首家券商为第二阶段特殊券商，其他除第二阶段特殊券商的券商为第二阶段其他券商。

第二阶段特殊券商切换方案，具体切换方案包括以下步骤：

S34.从第二阶段特殊券商中随机选取一家作为基准券商，将其他第二阶段特殊券商交易单元切换至基准券商，直到基准券商交易比例偏差到达N％，向下切换券商，返回执行S34，直至所有第二阶段特殊券商基准券商交易比例偏差到达N％。

其中，在进行第二阶段特殊券商选定时进行的绝对值判断差值a％、b％，均为动态调整，与所有券商的基准分配比例相关，可以根据具体券商情况进行调整，例如5％、10％，15％等。

另一实施例中，当进入第二阶段时，第二阶段其他券商则采用第二阶段其他券商切换方案，如图3所示，

具体切换方案包括以下步骤：

S401.随机选取一家第二阶段其他券商，判断其累计交易量是否反超上一家券商累计交易量，如果否，则执行S402，如果是，则执行S403，

S402.判断该券商的累计交易量和明日预估交易量是否超过上一家券商，或，判断该券商的交易比例偏差是否到达M％，如未超过或未达到，则不切换继续交易直至超过或达到，如超过或达到，则执行S403；

S403.判断上一家券商当日是否有交易，如果是，则向下切换券商，执行S404；如果否，切换到该券商，执行S405；

S404.判断下一家券商当日是否有交易，如果是，跳过此券商，向下切换券商，返回执行S401，遍历除第二阶段特殊券商外的所有券商，从基准券商的上一家开始向上切换，执行S406；如果下一家券商当日没有交易，则执行S407；

S405.判断该券商累计交易量是否超过上一家，如果是，则切换至上一家券商，如果否，则向下切换至首家无交易量的券商，返回执行S403；

S406.判断该券商下一家的累计交易量是否反超该券商，如是，不进行切换券商，继续交易，直至下一家累计交易量不反超上一家，如否，则执行S408；

S407.判断该券商累计交易量与即将切换的下一家券商的明日交易预估量之和是否反超上一家，如果否，则切换至此券商，若该券商的交易比例偏差到达M％，返回执行S401，如果是，则跳过此券商，继续向下切换券商，返回执行S401；

S408.判断该券商的累计交易量是否反超上一家券商，如果是，则执行S409，如果否，则执行S410；

S409.判断该券商的上一家当日是否有交易，如果是，跳过上一家券商，继续往上切换券商，返回执行S406；如果否，直接切换至上一家券商，返回执行S406；

S410.判断该券商的预估交易量是否反超上一家券商，和，判断该券商的交易比例偏差是否到达M％，如果是，反超或者达到比例偏差，则切换至上一家，返回执行S409，如果否，如未反超或未达到，则不切换券商，继续交易，返回执行S408；

S411.遍历除第二阶段特殊券商外的所有券商，判断所有券商交易比例偏差最大值是否在M％以内，如果否，则返回继续第一阶段，直到所有券商交易比例偏差最大值在M％以内，如果是，则结束。

其中，交易比例偏差值N％、M％，均为动态调整，通过参考历史决策数据动态生成线性函数，按照方法执行日期差计算该值，例如在某情况下计算得出，交易比例偏差值为0.3％、0.5％或0.7％等。

通过借助智能化的数据分析手段，将某一券商所有的交易单元切换到另一券商，两个券商进行交易单元切换，完成交易量分配。通过在某一时间周期内不断的切换，保障在时间周期结束后，实际交易量分配结果和交易分配预案相差无几，保证最终不会出现券商交易量反超上一家的情况。

另一实施例中，本发明一种交易量分配系统，所述系统至少包括交易单元切换方案生成模块；

所述交易单元切换方案生成模块内预设交易量分配方法，在交易活动中所述交易单元切换方案智能生成单元自动触发预设交易量分配策略，按照指定规则自动执行交易单元切换方案。

并且，交易单元切换方案生成模块还可以提供交易量模拟计算器，支持交易员手工调整切换方案；支持灵活的邮件模板配置，并根据模板自动发送交易单元切换方案邮件。

在另一实施例中，所述系统还包括有交易量统计模块，所述交易量统计模块包括交易量实时统计单元和交易量历史统计单元，所述交易量实时统计单元用于实时展示当天的交易量实时记录，所述交易量实时记录作为盘中切换交易单元的输入数据，所述交易量历史统计单元用于展示一段时间周期内的交易量统计，所述一段时间周期内的交易量统计作为盘后切换交易单元的输入数据。

所述交易量实时统计单元实时展示当天的交易量实时记录，所述交易量实时记录包括但不限于：当日成交金额、当日未成交金额、当日估算剩余金额、基准分配比例、实际分配比例、本季度交易金额、本季度预估交易金额、需增减交易金额、交易比例偏差。

所述交易量实时统计单元展示一段时间周期内的交易量统计，所述交易量统计包括但不限于：交易金额、基准分配比例、交易分配比例、需增减交易金额、交易比例偏差。

在另一实施例中，所述系统还包括有交易量偏离预警模块，所述交易量偏离预警模块触发预警条件与交易单元切换方案的条件保持一致。

根据预警的紧急程度，分为三类：

券商排名预警，用来预警券商季度成交金额超过设置的预警条件，提示信息为某某券商已经超过上一家或即将超过上一家；

未成交金额预警，用来预警当天券商未成交金额全部成交后，是否会有问题；

交易比例偏差预警，用来预警券商实际交易比例偏差超过设置的预警条件。

交易量偏离预警模块在结合交易单元切换方案后，支持预警自动弹窗提示和语音播放，并为当日有交易的券商自动关联展示使用的交易单元，便于交易员实时跟踪交易单元的交易进展，在盘中及时切换交易单元。

另一个实施例中，如图4所示，一种交易量分配系统，包括交易单元切换方案生成模块10、交易量统计模块20和交易量偏离预警模块30，

交易单元切换方案生成模块10用于生成交易单元切换方案生成，

交易量统计模块20用于交易数据的统计和分析，并作为基础数据输入交易单元切换方案生成模块10，

交易量偏离预警模块30用于对交易数据分析结果和交易单元切换进行示警。

另一个实施例中，还提供了一种装置，该装置至少包括交易单元切换方案生成端；

所述交易单元切换方案生成端内预设交易量分配方法，用于在交易活动中自动触发预设交易量分配策略，按照指定规则自动执行交易单元切换方案，具体实现可参见方法实施例，在此不再赘述。

另一个实施例中，还提供了一种电子设备，包括：存储器、处理器以及计算机程序，所述计算机程序存储在所述存储器中，所述处理器运行所述计算机程序执行交易量分配方法，和/或，运行交易量分配系统，具体实现可参见方法实施例，在此不再赘述。

在20世纪90年代，对于一个技术的改进可以很明显地区分是硬件上的改进(例如，对二极管、晶体管、开关等电路结构的改进)还是软件上的改进(对于方法流程的改进)。然而，随着技术的发展，当今的很多方法流程的改进已经可以视为硬件电路结构的直接改进。设计人员几乎都通过将改进的方法流程编程到硬件电路中来得到相应的硬件电路结构。因此，不能说一个方法流程的改进就不能用硬件实体模块来实现。例如，可编程逻辑器件(Programmable Logic Device，PLD)(例如现场可编程门阵列(Field ProgrammableGateArray，FPGA))就是这样一种集成电路，其逻辑功能由用户对器件编程来确定。由设计人员自行编程来把一个数字系统“集成”在一片PLD上，而不需要请芯片制造厂商来设计和制作专用的集成电路芯片。而且，如今，取代手工地制作集成电路芯片，这种编程也多半改用“逻辑编译器(logic compiler)”软件来实现，它与程序开发撰写时所用的软件编译器相类似，而要编译之前的原始代码也得用特定的编程语言来撰写，此称之为硬件描述语言(Hardware Description Language，HDL)，而HDL也并非仅有一种，而是有许多种，如ABEL(Advanced Boolean Expression Language)、AHDL(Altera HardwareDescriptionLanguage)、Confluence、CUPL(Cornell University ProgrammingLanguage)、HDCal、JHDL(Java Hardware Description Language)、Lava、Lola、MyHDL、PALASM、RHDL(RubyHardware Description Language)等，目前最普遍使用的是VHDL(Very-High-SpeedIntegrated Circuit Hardware Description Language)与Verilog。本领域技术人员也应该清楚，只需要将方法流程用上述几种硬件描述语言稍作逻辑编程并编程到集成电路中，就可以很容易得到实现该逻辑方法流程的硬件电路。

本领域技术人员也知道，除了以纯计算机可读程序代码方式实现控制器以外，完全可以通过将方法步骤进行逻辑编程来使得控制器以逻辑门、开关、专用集成电路、可编程逻辑控制器和嵌入微控制器等的形式来实现相同功能。因此这种控制器可以被认为是一种硬件部件，而对其内包括的用于实现各种功能的装置也可以视为硬件部件内的结构。或者甚至，可以将用于实现各种功能的装置视为既可以是实现方法的软件模块又可以是硬件部件内的结构。

上述实施例阐明的装置、模块，具体可以由计算机芯片或实体实现，或者由具有某种功能的产品来实现。为了描述的方便，描述以上装置时以功能分为各种模块分别描述。当然，在实施本申请时可以把各模块的功能在同一个或多个软件和/或硬件中实现。

通过以上的实施方式的描述可知，本领域的技术人员可以清楚地了解到本申请可借助软件加必需的通用硬件平台的方式来实现。基于这样的理解，本申请的技术方案本质上或者说对现有技术做出贡献的部分可以以软件产品的形式体现出来，在一个典型的配置中，计算设备包括一个或多个处理器(CPU)、输入/输出接口、网络接口和内存。该计算机软件产品可以包括若干指令用以使得一台计算机设备(可以是个人计算机，服务器，或者网络设备等)执行本申请各个实施例或者实施例的某些部分所述的方法。

本说明书中的各个实施例均采用递进的方式描述，各个实施例之间相同相似的部分互相参见即可，每个实施例重点说明的都是与其他实施例的不同之处。尤其，对于装置实施例而言，由于其基本相似于方法实施例，所以描述的比较简单，相关之处参见方法实施例部分。